Най -добрите и най -лошите инвестиции на Уорън Бъфет през последните 60 години

Омаха, Небраска:

Инвеститорът на милиардера Уорън Бъфет съобщи в събота, че желае да се отдръпна като основен изпълнителен шеф на Беркшир Хатауей в края на годината. Откровението пристигна като изненада, защото по-рано 94-годишният съобщи, че не възнамерява да се пенсионира.

Бъфет, един от най-богатите хора и най-постигнатите вложители в света, пое контрола над Беркшир Хатауей през 1965 година, когато беше производител на текстил. Той трансформира компанията в конгломерат, като откри други бизнеси и акции, които да купуват, които се продават за по -малко, в сравнение с костват.

триумфът му го направи икона на Уолстрийт. It also earned him the nickname " Oracle of Omaha, " a reference to the Nebraska city where Buffett was born and chose to live and work.

Here are some of his best and worst investments over the years:

Buffett's Best

National Indemnity and National Fire & Marine: Purchased in 1967, the company was one of Buffett's first застрахователни вложения. Застрахователно поплавък - Премиум паричните застрахователи могат да влагат сред времето, когато се купуват полици и когато се насочат искове - осигуриха капитала за доста вложения в Беркшир през годините и помогнаха за подхранването на растежа на компанията. Застрахователното поделение на Беркшир се разраства, с цел да включва Geico, General Reinsurance и няколко други застрахователи. Поплавъкът възлиза на 173 милиарда $ в края на първото тримесечие. Блоковете за закупуване на акции в American Express, Coca-Cola Co. и Bank of America в моменти, когато фирмите са били в изгода заради кавги или пазарни условия. Collectively, the shares are worth over $100 billion more than what Buffett paid for them, and that doesn't count all the dividends he has collected over the years. Apple: Buffett long said that he didn't understand tech companies well enough to value them and pick the long-term winners, but he started buying Apple shares in 2016. He later explained that he bought more than $31 billion worth because he understood the iPhone maker as a consumer products company with extremely loyal customers. The value of his investment grew to more than $174 billion before Buffett started selling Berkshire Hathaway's shares.

Read:  Warren Buffett To Step Down, Greg Abel To Be New Berkshire Hathaway CEO

BYD: On the advice of his late investing partner Charlie Munger, Buffett bet big on the genius of BYD founder Wang Chanfu in 2008 с 232 милиона $ инвестиция в китайския производител на електрически транспортни средства. Стойността на този дял набъбна до повече от 9 милиарда $, преди Бъфет да стартира да го продава. Оставащият дял на Беркшир към момента коства към 1,8 милиарда $. Виж бонбоните: Бъфет неведнъж показва покупката си от 1972 година като повратна точка в кариерата му. Бъфет сподели, че Мънджър го убеждава, че има смисъл да купува страхотни бизнеси на положителни цени, стига да имат трайни конкурентни преимущества. Преди това Бъфет беше вложил най-вече в компании с всякакво качество, стига да се продават за по -малко, в сравнение с смяташе, че си костват. Беркшир заплати 25 милиона $ за See's и записа облага от предплащане от 1,65 милиарда $ от компанията Candy до 2011 година Сумата продължи да пораства, само че Buffett не го акцентира рутинно. Berkshire Hathaway Energy: комуналните услуги обезпечават огромен и непрекъснат поток от облаги за Беркшир. Конгломератът заплати 2,1 милиарда $, или към 35,05 $ на акция, за основаната на Дес Мойнс Мидамерическа сила през 2000 година Впоследствие отделът за комунални услуги беше преименуван и направи няколко придобивания, в това число Pacificorp и NV Energy. The utilities added more than $3.7 billion to Berkshire's profit in 2024, although Buffett has said they are now worth less than they used to be because of the liability they face related to wildfires.

Buffett's Worst

Berkshire Hathaway: Buffett had said his investment in the Berkshire Hathaway textile mills was probably his worst investment ever. Текстилната компания, която той пое през 1965 година, Bled Money в продължение на доста години, преди Бъфет най -накрая да я затвори през 1985 година, макар че Беркшир даде пари за някои от ранните придобивания на Бъфет. Разбира се, акциите на Berkshire Buffett започнаха да купуват за 7 и 8 $ на акция през 1962 година в този момент са на стойност 809 350 $ на акция, тъй че даже най -лошата инвестиция на Бъфет се оказа добре. Dexter Shoe Co.: Buffett съобщи, че е направил ужасна неточност, като купи Dexter през 1993 година за 433 милиона $, неточност в по -лоша неточност, тъй като е употребявал акциите на Berkshire за договорката. Бъфет споделя, че всъщност е раздал 1,6% от Беркшир за ненужен бизнес.

Прочетете: 10 -те мощни цитати на Уорън Бъфет от „ Woodstock за капиталисти “

пропуснати благоприятни условия. Бъфет сподели, че някои от най -лошите му неточности през годините са вложенията и покупко-продажбите, които той не прави. Беркшир елементарно можеше да направи милиарди, в случай че Бъфет беше комфортно да влага в Amazon, Гугъл или Microsoft рано. Но освен софтуерните компании той пропусна. Бъфет сподели на акционерите, че е бил заловен да " смуче палеца ", когато не съумя да наблюдава по проект за закупуване на 100 милиона акции на Walmart, които през днешния ден ще костват близо 10 милиарда $. Продажба на банки прекомерно рано. Не доста преди пандемията на Covid, Бъфет като че ли се ускори на множеството си банкови акции. Многократните кавги с присъединяване на Уелс Фарго му дадоха причина да стартира да разтоварва своите 500 милиона акции, доста от тях за към 30 $ на акция. Но той също продаде своя дял от JP Morgan на цени под 100 $. И двете акции са повече от удвоени от този момент. Blue Chip Stamps: Buffett и Munger, някогашният заместител -председател на Berkshire, пое контрола над Blue Chip през 1970 година, когато програмата за награди на клиентите генерира 126 милиона $ продажби. Но защото комерсиалните печати не изпаднаха в интерес на търговците на дребно и потребителите, продажбите непрестанно намаляват; През 2006 година те възлизат на единствено 25 920 $. Въпреки това, Бъфет и Мънджър използваха поплавъка, който синият чип генерира, с цел да придобие бонбони на See, Wesco Financial and Precision Castparts, които всички постоянни участници в Berkshire.

(с изключение на заглавието, тази история не е редактирана от чиновниците на NDTV и е оповестена от синдикация.)