Някои фиксирани лихвени проценти по ипотечните кредити се повишават въпреки намеците за съкращения на Bank of Canada. Защо?

Наблюдателите на пазара казват, че някои канадски кредитори повишават предлаганите лихвени проценти по фиксирани ипотечни кредити, въпреки индикациите от Bank of Canada, че са възможни намаления на лихвите през следващите месеци.

Експерти по ипотечни кредити, които говориха с Global News, казват, че въпреки че Канадската централна банка отваря вратата за намаляване на лихвите до средата на годината, упоритите икономически данни в Съединените щати може да изиграят спойлер за бъдещите купувачи на жилища, които гледат към пролетния пазар.

Централната банка на Канада запази референтния си лихвен процент стабилен на 5,0 процента за шесто поредно решение миналата сряда, на фона на признаци, че ключовите индикатори за инфлацията се движат в правилната посока.

Гуверньорът Тиф Маклем каза пред репортери миналата седмица, че намаляването на лихвения процент през юни е в рамките на „сферата на възможностите“ – отклонение от предишните съобщения, когато той каза, че е „твърде рано“ да се говори за понижаване на лихвения процент.

Той каза, че централната банка сега е търсейки доказателства, че скорошното намаляване на инфлацията ще бъде „продължително“.

„Неравен път“ за ипотеките с фиксиран лихвен процент

Ключовият интерес на Банката на Канада процентът информира лихвите, които канадските кредитори публикуват за продукти, включително променливи ипотеки.

Промените в пазарните настроения относно пътя на лихвените проценти също могат да повлияят на предлаганите лихвени проценти, тъй като доходността на облигациите, която информира фиксираните лихви, се покачва или пада въз основа на търговците очаквания за основния лихвен процент.

Въпреки индикациите, че цикълът на затягане на Банката на Канада може да е към своя край, доходността на облигациите се покачва през последните седмици.

Петгодишното правителство на канадските облигации – тези, които информират за петгодишните фиксирани ипотеки – надхвърлиха 3,8 процента в понеделник сутринта, преди да се установят донякъде. Това се сравнява с доходност от 3,4% преди три месеца и 3,6% месец по-рано.

Това кара някои кредитори да повишат предлаганите фиксирани лихви, казва Виктор Тран, брокер с True North Mortgage и ипотеката и експерт по недвижими имоти в Rates.ca.

Застрахованите ипотеки с фиксиран лихвен процент обикновено се предлагат в диапазона от нисък до среден пет процента в момента, казва Тран, в зависимост от продължителността на срока и дали ипотеката е застрахована или не.

Инструмент за сравнение на Rates.ca показва, че най-ниската налична петгодишна застрахована ипотека с фиксиран лихвен процент на пазара възлиза на 4,84 процента към понеделник следобед. Това е увеличение от нивата от 4,79 процента само преди месец.

„Пътят на фиксираните лихви е неравен през последните няколко месеца“, казва Тран.

Икономиката на САЩ засяга лихвите по ипотечните кредити в Канада

Джеймс Леърд, съосновател на Ratehub.ca, казва, че в момента има „възходящ натиск" върху фиксираните лихви.

Някои кредитори са били повишават лихвите си, но други чакат Статистическата служба на Канада да публикува данни за инфлацията за март във вторник.

Докато инфлацията се понижава в Канада през последните месеци – годишният процент се охлади до 2,8 процента през февруари от 2,9 процента през предходния месец – много икономисти очакват повишаване на цените на газа миналия месец, което ще доведе до повишаване на общите цифри на инфлацията през март.

„Тези кредитори, които се държат, може да бъдат принудени да се преместят тази седмица“, Леърд казва Global News.

През миналия месец стойностите на индекса на потребителските цени в САЩ бяха по-горещи от очакваното за трети пореден месец.

Това, съчетано с други признаци, че американската икономика се задържа доста под тежестта на по-високите лихвени проценти, отблъсква пазарните залози за това кога Федералният резерв на САЩ ще започне да намалява лихвите на юг от границата.

Въпреки че Маклем даде да се разбере, че Банката на Канада определя парични политика, основана на канадските тенденции — не на графиките на нейните колеги в САЩ — съществуват рискове за разминаване на курсовете на централните банки.

Ако Bank of Canada намалява по-бързо и по-често от Фед на САЩ, разликата в лихвите може да навреди на канадския долар в сравнение с американските зелени пари.

Това от своя страна може да повиши цената на вноса от САЩ, което рискува да добави гориво към инфлацията в момент, когато Маклем и неговите съмишленици търсят за продължителен низходящ натиск върху цените.

Лейрд казва, че ако икономиката на САЩ не се представяше толкова добре в момента, синоптиците биха могли да изтеглят напред призивите за намаляване на лихвите в Канада.

„Всъщност смятам, че Банката на Канада може би ще мисли за съкращаване по-рано, ако не беше това, което се случва в САЩ“, каза той.

Но Лейрд също казва потвърждението миналата седмица, че банката на Канада се подготвя за евентуално намаление на лихвените проценти на следващата си среща през юни вече беше „оценена“ на пазара на облигации, така че не повлия чак толкова настроенията.

Той казва, че търговците на облигации са сега търсим намеци какво се случва след първото намаление на лихвения процент – ще има ли поредица от намаления на лихвения процент или централната банка ще задържи отново след този момент?

Може ли по-високо проценти затрудняват пролетния пазар?

Повишаващите се лихви по фиксираните ипотечни кредити сред някои заемодатели идват, тъй като потенциалните купувачи и продавачи на жилища се опитват да се справят с типично натоварения пролетен жилищен пазар.

Тран казва, че не очаква фиксирани лихви през диапазон от пет до шест процента, за да постави твърде много „заглушител“ на пролетния жилищен пазар.

След две години цикъл на повишаване на лихвените проценти на Банката на Канада, той казва, че изоставените купувачи ще бъдат уморени да задържат живота си и може да се наложи да дръпнат спусъка за по-високи лихви – ако могат да си го позволят.

„Купувачите, които са готови да купуват и трябва да продължат напред, те ще направят ход . Някои от онези, които не са готови да купят, просто ще продължат да наемат и спестяват, докато се появи тази възможност“, казва Тран. от паузата в повишаването на лихвените проценти в Канада намали доходността на облигациите и разходите по заеми за купувачите на жилища. По-високите фиксирани лихвени проценти по ипотечните кредити биха могли да спрат пазара да се раздвижи по същия начин, по който инерцията от миналата пролет беше прекъсната, когато доходността на облигациите се повиши през есента на 2023 г., казва той.

„Лихвите са от решаващо значение,“ Laird казва.

„В момента мисля, че канадците очакват лихвите да паднат. Това води до голяма част от търсенето. И ако този разказ се промени, очаквайте много хора, които в момента са на пазара, да се върнат встрани, както бяха през втората половина на миналата година.“

Дори и при разговорите за намаляване на лихвите в карти, Laird казва, че е разумно да не се предполага, че процентите ще продължат да падат от този момент. Той съветва бъдещите купувачи да получат предварително одобрение за ипотека възможно най-скоро, за да задържат лихвите на настоящите нива, за да се изолират от възможни бъдещи скокове на разходите по заеми.

Последвайте ни в