Carlsberg ще купи производителя на Robinsons Britvic в сделка за £3,3 млрд.

Carlsberg се съгласи да купи производителя на безалкохолни питиета Britvic за £3,3 милиарда в договорка, която ще разреши на датския пивовар да разшири дейностите си по бутилиране на питиета за PepsiCo и да пораства интервенциите си в Обединеното кралство.

Листваната в Лондон Britvic е бутилировач на PepsiCo във Англия, до момента в който Carlsberg бутилира питиета за американската компания в Норвегия, Швеция, Швейцария, Камбоджа и Лаос.

Главният изпълнителен шеф на Carlsberg Джейкъб Ааруп-Андерсен сподели закупуването на Britvic ще изведе връзките на пивовара с PepsiCo „ на идващото равнище “. Той също по този начин предава на Carlsberg марките безалкохолни питиета, притежавани от Britvic, в това число Robinsons и Fruit Shoot.

Според изискванията на договорката Carlsberg се съгласи да заплати 1290 пенса в брой за всяка акция на Britvic и да заплати на Britvic акционерите специфичен дял от 25 пенса.

Акциите на Britvic нарастнаха с 5 % до 1269 пенса в понеделник.

Компаниите реализираха съглашение, откакто Britvic предишния месец отхвърли предложения от 1200p и 1250p на акция. Последната оферта съставлява награда от към 36 % по отношение на цената на затваряне на акциите на Britvic от 970 пенса на 19 юни, ден преди началото на спекулациите по отношение на интереса на Carlsberg към групата.

Акционерите на Carlsberg в началото не бяха въодушевени за договорката, изпращайки акциите на пивоварната надолу с съвсем 10 %.

Акциите на Carlsberg обаче се покачиха с 4 % в Копенхаген в понеделник, защото компанията се опита да увери вложителите, че придобиването ще донесе атрактивни синергии и спестявания от £100 милиона за пет години.

Aarup-Andersen сподели, че вследствие на договорката групата ще сложи на пауза своята стратегия за назад изкупуване на акции, само че програмата й за дивиденти ще остане непроменена. Програмата за назад изкупуване ще се възобнови, когато ливъриджът на компанията се върне до 2,5 пъти чистия дълг по отношение на облагата преди лихви, налози, обезценка и обезценка, сподели Carlsberg.

„ Не можете да си вземете тортата и да я изядете, “ сподели той, имайки поради решението за прекъсване на противоположното изкупуване. „ Тук става дума за основаване на дълготрайна стойност за акционерите. “

Акционерите на Carlsberg също сложиха под подозрение преимуществата на разширението в Обединеното кралство, когато азиатският бизнес на пивовара се разраства бързо и може да има южноевропейски марки бира за закупуване.

„ Има доста малко налични активи. Това беше неповторима опция “, сподели Ааруп-Андерсен, добавяйки, че договорката с Britvic не изключва осъществяването на придобивания в тези райони на по-късна дата.

Сделката също по този начин ще предложи на Carlsberg по-голяма платформа в Обединеното кралство, където е четвъртият по величина пивовар.

Отделно Carlsberg се съгласи в понеделник да придобие миноритарния дял на Marston в неговото взаимно дружество за пивоварна с английската пъб компания за £206 милиона. Съобщението увеличи акциите на Marston до 20 %, защото този ход ще разреши на компанията да се концентрира върху изплащането на дълга и опростяването на бизнеса.  

Според уеб страницата на Britvic, началото на компанията датира от 30-те години на предишния век, когато химик в Челмсфорд, Есекс, стартира да създава безалкохолни питиета.

Допълнителен отчет от Eri Sugiura