Как Министерството на правосъдието открадна гръмотевица на SEC като топ крипто ченге през 2023 г.

Миналата година ръководителят на Комисията по скъпи бумаги и тържища Гари Генслър се зарече, че регулаторът ще бъде „ ченгето в ритъма “, охраняващо „ Дивия запад “ на криптовалутната промишленост. SEC ще продължи да завежда десетки цивилен каузи против някои от най-големите играчи в бранша, в това число тържищата Binance и Coinbase и водещите крипто кредитори Genesis и Celsius.

Но заглавията през 2023 година бяха откраднати от друга ръка на държавното управление на Съединени американски щати, защото Министерството на правораздаването нахлу с високопоставени наказателни преследвания, които доведоха до бързи решения.

За по-малко от 12 месеца прокурорите завоюваха присъдата на Сам Банкман-Фрайд от FTX — който е изправен пред евентуално десетилетия зад решетките — и детронираха Чангпенг Джао, или CZ, някогашния началник на Binance.

„ Винаги притегляте вниманието на хората, когато други ръководители в промишлеността запретват ръкави, с цел да вземат пръстови отпечатъци “, сподели Уидж Девани, някогашен федерален прокурор, в този момент в адвокатската адвокатска фирма Baker McKenzie. „ Това е доста по-реално от това дали нещо е скъпа книга или не “, добави той, имайки поради продължаващата борба на SEC да накара съдилищата да дефинират статута на разнообразни токени.

„ DoJ управлява метод за установяване на границите на крипто промишлеността “, сподели различен някогашен старши прокурор, който пожела да не бъде назван, „ и в някои връзки това отразява пропусната опция за SEC “.

Много от правораздаването високопоставените крипто обвинявания на отдела са съпроводени от паралелни тъжби от SEC. И двамата заведоха каузи против Алекс Машински, някогашния началник на Celsius, и До Куон, корейския мозък зад токените TerraUSD и Luna, дружно с по-малко известни крипто персони.

SEC по-рано тази седмица означи огромен правосъдна победа, когато федерален арбитър на Съединени американски щати откри, че цифровите активи в основата на неговия случай против рухналия оператор на стейбълкойни Terraform Labs и неговия основен изпълнителен шеф Kwon се квалифицират като скъпи бумаги. Говорител на Terraform сподели, че „ мощно “ не е склонен с решението и че токените не са скъпи бумаги.

Но някои от водещите дейности на SEC за правоприлагане са заседнали в правно тресавище, с конкуриращи се решения на съдии в същият федерален съд в Ню Йорк във връзка с това дали разнообразни крипто активи в действителност са скъпи бумаги и затова са под юрисдикцията на организацията.

Делата на SEC против Binance и Coinbase бяха оспорени от ответниците в поредност от досъдебни претенции. Регулаторът предишния месец избра да не се причисли към съглашение сред DoJ, други организации и Binance, вместо това продължи битката си да дефинира дали токените, търгувани на борсата, се квалифицират като скъпи бумаги.

Окончателната присъда евентуално ще бъде изправена пред обжалване пред по-горни съдилища. „ Големите играчи не се уреждат “, съгласно един старши юрист с бели якички, който работи по няколко огромни крипто каузи в Съединени американски щати. Както постоянно се случва с гражданските искове, „ случаите на SEC просто лишават доста време за правосъдно разглеждане “, добави той.

SEC обаче реализира съглашения с няколко ответници, в това число тържища за криптовалута Kraken и Bittrex, както и няколко известни персони, участващи в цифрови активи.

Откакто встъпи в служба през 2021 година, Gensler има зае твърда позиция против крипто бранша, в границите на която той споделя, че неспазването и непозволените дейности са необятно публикувани. SEC заведе необятен набор от каузи по време на неговия мандат, потвърждавайки всичко - от машинация до нерегистриране като борса и звезди, които не разкриват заплащанията, които са получили за разпространение на крипто.

„ Ние не се опасяваме да водим каузи въпроси, без значение дали против създателите с най-хубави запаси, най-старите компании, най-новите промишлености и да, най-големите крипто тържища “, сподели Генслер.

Ръководителят на SEC също неведнъж е твърдял, че съществуващите закони за скъпите бумаги са задоволителни не са нужни ясни и нови правила, особено ориентирани към цифровите активи. Генслер сподели, че други ограничения на SEC към този момент се ползват за криптовалутите и че въпреки да има необятно публикувано непозволено държание в бранша, криптовалутите съставляват дребна част от финансовите пазари в Съединени американски щати за доста трилиони долари.

Въпреки че SEC „ направиха своите удари по огромните [крипто] цели “, в този момент „ се изправя пред някои шейни нагоре “, сподели Кайван Садеги, който управлява блокчейн практиката на Jenner & Block в Ню Йорк.

През юли арбитър в Манхатън постанови, че XRP, токен, предлаган от Ripple, не е де факто скъпа книга, когато се продава на вложители на дребно, само че предстои на условията за регистрация на SEC, когато се купува от институционални вложители. Впоследствие тя отхвърли настояването на регулатора неотложно да апелира решението. През август SEC загуби опита си да предотврати стартирането на листнат в Съединени американски щати спот биткойн фонд от компанията за ръководство на активи Grayscale, което апелативен съд назова „ случайно и капризно “.

В резултат на такова решения, „ има повече оптимизъм на регулаторния фронт [в крипто индустрията], в сравнение с считам, че е имало за известно време “, сподели Роб Коен, някогашен старши чиновник по правоприлагането на SEC, в този момент в Davis Polk.

Междувременно Министерството на правораздаването се удвоява. „ Планираме да ... не престават да се насочват към злонамерени артисти, перачи на пари, измамници, ръководители и корпорации, които употребяват криптовалута, с цел да правят закононарушенията си “, сподели Никол Аржентиери, изпълняващ длъжността помощник-главен прокурор в престъпния отдел, пред Financial Times.

Съединени американски щати адвокатската адвокатска фирма в Южния окръг на Ню Йорк, която заведе няколко от огромните крипто наказателни каузи през 2023 година, сподели, че посланието на нейния водач Деймиън Уилямс към неприятните артисти в промишлеността остава същото, както беше, когато той за първи път разгласи обвиняването против Bankman-Fried: „ Настоятелно бих ви насърчил да дойдете при нас, преди ние да дойдем при вас. “

Все отново Генслер остава публичен зложелател номер едно за крипто лобито във Вашингтон. Кристин Смит, основен изпълнителен шеф на Blockchain Association, сподели, че до момента в който Министерството на правораздаването се е насочило към лица и компании, където въпросните проблеми са били относително ясни и са се фокусирали върху неприятни участници, SEC „ е решила да продължи наказателна акция против криптовалутната промишленост посредством дейности по правоприлагане, вместо да издава ясни насоки по съществени проблеми, които оказват въздействие върху тази промишленост “. „ наподобяват по-малко огромни, само че по някакъв метод може да са по-важни за установяване на бъдещето на [крипто] промишлеността “.

Оптимизмът в по-широкия крипто бранш докара до повишение на цената на биткойн, най-активно търгуваната криптовалута, до 20-месечен връх от $44 000, до момента в който цената на съперниците, в това число ethereum и dogecoin, също скочи.

Въпреки това, тези, които търсят регулаторни уточнения, ще бъдат накарани да чакат, сподели Джордан Голдщайн, сътрудник в Selendy Gay Elsberg, който е представлявал ищци, съдещи няколко огромни компании за криптовалута. Като се имат поради правосъдните графици за високопоставени крипто каузи на SEC, той сподели, „ наподобява, че са ни минали две или три години, преди да имаме решение по редица от тези проблеми “.