Намаляване на лихвените проценти от Федералния резерв и лихвените проценти по ипотечните кредити: Какво могат да очакват купувачите през 2026 г. според експерти

В началото на декември Федералният запас завърши годината с друго намаляване на лихвите с четвърт пункт, третото за годината. Това понижение на лихвените проценти беше добре пристигнала вест за кредитополучателите, защото оказа помощ за понижаване на лихвените проценти в редица артикули за заеми, от ипотечни заеми до лихви по персонални заеми. И като се има поради днешната към момента висока картина на лихвените проценти по ипотечните заеми, евентуалните купувачи на жилища евентуално се надяват, че последното понижение на лихвените проценти от Фед алармира, че следва по-значително облекчение, когато настъпи новата година. 

В края на краищата ставките може да са по-ниски като цяло, само че достъпността на жилищния пазар остава задоволително лимитирана, тъй че към момента има милиони купувачи настрана. Но до момента в който политиката на Фед дефинира тона за по-широката лихвена среда, по-ниските лихви на Фед не подсигуряват безусловно по-ниски лихви по ипотечните заеми. Лихвите по жилищните заеми дават отговор на по-широк набор от стопански сигнали, в това число упования за това накъде се е насочила стопанската система. Тези сили, в комбиниране с измененията в лихвените проценти на Фед, в последна сметка дефинират дали вземането на ипотечни заеми ще стане по-лесно или ще остане предизвикателство през идната година. 

И по този начин, защо би трябвало да се приготвят евентуалните купувачи на жилища, до момента в който Федералният запас продължава да поправя политиката си през новата година?

Разберете по какъв начин можете да заключите ниска ипотечна рента през днешния ден.

Как политиката на Фед и икономическите фактори биха могли да оформят ипотечните лихви през 2026 година

Много купувачи одобряват, че ипотечните лихви падат в крачка с намаляването на лихвените проценти от Федералния запас, само че връзката сред лихвения % на Фед и лихвите по ипотечните заеми е по-нюансирана. Докато Фед въздейства върху краткосрочните лихвени проценти, лихвите по ипотечните заеми наблюдават дълготрайната рентабилност на държавните облигации – и по-специално 10-годишните държавни облигации – защото тези доходности отразяват упованията на вложителите за инфлация, стопански напредък и повсеместен риск.

„ Лихвените проценти по ипотечните заеми паднаха преди Фед да понижи лихвите през септември, само че се покачиха по-късно “, споделя Али Улф, основен икономист в NewHomeSource. „ Това е по този начин, тъй като Федералният запас понижава лихвения % по федералните фондове, който е кратковременен лихвен %. Лихвените проценти по ипотечните заеми, въпреки това, се въздействат от вложителите и доходността на 10-годишните държавни облигации. “

„ Фед управлява краткосрочните лихвени проценти, само че ипотечните проценти са по-скоро за това по какъв начин пазарът чака лихвите да се трансформират в дълготраен проект “, споделя Дарил Феъруедър, гл. икономист в Redfin. „ Подобрява ли се инфлацията? Отслабва ли пазарът на труда? Ако отговорът на който и да е от двата въпроса е „ да “, тогава лихвите по ипотечните заеми ще паднат. “

Няколко макроикономически сили евентуално ще окажат въздействие върху посоката на лихвените проценти по ипотечните заеми през 2026 година Инфлацията остава най-силният определящ фактор за дълготрайните лихвени проценти. Ако растежът на цените продължи да се охлажда, както се случи неотдавна, доходността на държавните облигации може да се намали, което ще поддържа по-ниските лихви по ипотечните заеми. Но в случай че инфлацията остане устойчива или се форсира, лихвите по ипотечните заеми може да останат високи или да се покачат.

Др. Селма Хеп, основен икономист в Cotality, отбелязва, че инфлацията ще остане най-важният мотор. 

„ Ако инфлацията продължи да се охлажда, пазарите на облигации може да доведат до по-ниска рентабилност, което ще помогне на лихвите по ипотечните заеми да паднат “, споделя Хеп.

Условията на пазара на труда също ще имат значение през новата година, споделят специалисти. Устойчивият пазар на труда може да поддържа прогресивен напън върху заплатите и инфлацията. От друга страна, по-бавното наемане на работа или умереният растеж на заплатите може да подкрепи по-ниските лихви, изключително в случай че Федералният запас види опция за продължение на намаляването.

Научете какъв брой наличен може да бъде вашият ипотечен заем в този момент.

За какво би трябвало да се приготвят купувачите на жилища през новата година

Средата с ипотечните лихви може да се развие по няколко метода през идната година. Например, видим спад става по-вероятен, в случай че инфлацията продължи да се охлажда, доходността на държавните облигации се намали и пазарите чакат по-бавен стопански напредък. При тези условия някои икономисти считат, че лихвените проценти по ипотечните заеми могат да се движат към диапазона от високи 5% до ниски 6%.

Въпреки това, Волф предизвестява, че „ с цел да забележим важен спад на лихвените проценти, ще би трябвало да забележим важен спад в стопанската система “, отбелязвайки, че исторически „ по-бавният пазар на труда и икономическата криза нормално подхождат на по-ниски лихвени проценти. “

Алтернативно, в случай че инфлационните плата и доходността на облигациите се открият в стеснен диапазон, лихвените проценти по ипотечните заеми може да се задържат постоянни. 

„ Най-вероятният сюжет е ипотечните лихви да се стабилизират покрай сегашните равнища от 6,3% за 30-годишна ипотека с закрепен лихвен % “, споделя Феъруедър.

Даниел Хейл, основен икономист в Realtor.com, споделя, че ипотечните лихви евентуално ще останат релативно постоянни, даже в случай че Федералният запас продължи да понижава лихвите. 

„ Фед дефинира кратковременен бенчмарк, само че ипотечните заеми са дълготрайни лихвени проценти, повлияни от склонността към риск на вложителите и икономическите упования “, споделя Хейл.

Увеличение на лихвените проценти по ипотечните заеми също е допустимо, само че в случай че инфлацията се форсира още веднъж, доходността на държавните облигации остане висока или икономическият напредък надмине упованията. 

„ По-високите лихвени проценти по ипотечните заеми нормално съпътстват мощна стопанска система и възходяща инфлация “, споделя Улф.

Ограниченията в предлагането на жилища може също да продължат, защото доста притежатели на жилища остават заключени в извънредно ниските ипотечни лихвени проценти, които са си обезпечили през 2020 година и 2021 г. 

Улф споделя, че спад от 6,5% на 6,0% може да разреши „ 2 милиона повече семейства в цялата страна “, с цел да си разрешат жилище, само че също по този начин отбелязва, че в случай че по-ниските ставки произтичат от отслабването на пазара на труда, „ по-непосредственият отговор ще бъде потребителите да седят в профил, до момента в който не се почувстват по-удобно да създадат най-голямата инвестиция в живота си. “

Wolf поучава купувачите да заобикалят опитите за „ съвършено време на жилищния пазар “, наблягайки, че дълготрайното владеене на жилище има наклонност да натрупа благосъстояние. 

„ Ако можете да си позволите да купите и възнамерявате да останете, концентрирайте се върху времето на пазара, а не върху времето на пазара “, споделя тя.

Решението би трябвало да се основава и на вашите персонални цели, споделя Феъруедър. 

„ Ако чакането значи, че можете да спестите или в случай че очаквате да преминете към по-доходоносна работа, тогава търпението може да се отплати. Но в случай че възходящите наеми ви карат да се тревожите и видите дом, който дава отговор на метода ви на живот, уравнението се трансформира “, споделя Феъруедър. зависят от набор от фактори, като инфлация, рентабилност на държавните облигации и темпото на политическите решения на Федералния запас. Намаляване на лихвените проценти по ипотечните заеми е допустимо, в случай че инфлацията се охлади доста, само че по-високите проценти остават благонадежден сюжет, в случай че икономическите условия се трансформират. Тъй като опитите за прогнозиране на придвижванията на лихвените проценти могат да бъдат рискови, купувачите могат да се възползват от фокусирането върху достъпността, а не върху времето. Ако процентът подхожда на вашите финансови цели и бюджет, заключването му може да е по-умна тактика, в сравнение с да чакате по-нататъшни спадове, които може в никакъв случай да не се случат.

Редактирано от Angelica Leicht

© 2025 CBS Interactive Inc. Всички права непокътнати.

Авторско право ©2025 CBS Interactive Inc. Всички права непокътнати.