Стрес тестовете на банките в САЩ станаха по-малко обременителни от Федералния резерв

Федералният запас на Съединени американски щати разгласи проекти за главно преразглеждане на своите годишни банкови стрес проби в отговор на правно оборване от страна на групи от Уолстрийт против главния инструмент на регулатора за установяване на техните финансови равнища.

Промените, оповестени от Фед в петък, в това число оферти за откриване и търсене на противоположна връзка по отношение на сюжетите и моделите, които употребява за тестване на устойчивостта на банките, ще създадат спортувайте доста по-малко обременителни за най-големите кредитори в Съединени американски щати.

Промените в нейните модели и сюжети за стрес проби „ не се чака да трансформират значително финансовите условия за компаниите “, сподели централната банка, оценявайки, че ще паднат с „ незначителна “ сума.

Тя добави, че нейното възобновяване „ се стреми да усъвършенства прозрачността и обществената отчетност на надзорния стрес тест, като в същото време подсигурява, че стрес пробата остава ефикасен инструмент за схващане и оценка риск и опазване на подобаващия риск сензитивност и хващане на риска в финансовите условия ”.

Но имаше противоречие в борда на Фед по отношение на измененията. Майкъл Бар, член на борда на шефовете на Фед, сподели, че не може да поддържа предложенията, защото те ще „ създадат стрес теста по-слаб и по-малко благонадежден “, като доведат до „ прекомерно оптимистични прогнози “ и отварят процеса към „ игра от страна на банките “.

Неговият правоприемник като заместник-председател на Фед за контрол, Мишел Боуман, назова предложенията „ отлични “, добавяйки, че е разочарована от „ дългогодишните проблеми с рамката за стрес тестване не беше адресирани самодейно, само че вместо това единствено откакто правосъдният развой стана неминуем ”.

Този ход идва, защото американските регулатори възнамеряват да преработят доста от основните си правила за банките под напън от администрацията на президента Доналд Тръмп да отстранен регулациите, с цел да поддържат растежа и вложенията.

Откакто Фед стартира да подлага най-големите американски банки на стрес проби след финансовата рецесия от 2008 година, цялостният финансов разбор и обзор (CCAR) процесът се трансформира в решителен механизъм за управление на финансовите условия в бранша.

Мениджърите на Уолстрийт обаче от дълго време се оплакват от неналичието на бистрота на Фед във връзка с моделите, употребявани в процеса, и високата волатилност на резултатите всяка година, което от време на време изисква от кредиторите да понижат изплащането на дивиденти.

Фед сподели в петък, че ще понижи количеството подкрепящи документи и данни, които банките би трябвало да разкриват като част на процеса приблизително с 10 000 страници на кредитор.

В теста за 2026 година банките ще би трябвало да преценяват по какъв начин се показват при сюжет, при който безработицата в Съединени американски щати се повишава до 10 %, спад с близо една трета в номиналните цени на жилищата и 40 % спад в цените на комерсиалните парцели.

„ Стрес тестванията са най-силният мотор на финансовите условия за най-големите в Съединени американски щати банки “, сподели Дъглас Елиът, сътрудник при консултантите Оливър Уайман. „ Промените евентуално на процедура ще разхлабят това ограничаване до известна степен. “

Фед пресметна, че неговите промени в модела и сюжета ще понижат съвкупните финансови условия за най-големите американски банки с „ незначителни “ 0,25 процентни пункта приблизително спрямо последните две години.

Предстои да разкрие детайлностите за тестванията по-рано в процеса, според предложенията от петък, и също по този начин ще разгласява по-изчерпателни детайлности за методология.

Регулаторите изискват банките да имат най-малък размер на капитала, с цел да поемат загуби при рецесия, само че кредиторите избират по-ниски условия, с цел да усилят своята доходност, измерена по отношение на общия личен капитал.

В края на предходната година редица банкови и бизнес групи заведоха извънредно дело против Федералния запас във федерален съд в Охайо, потвърждавайки, че неговите стрес проби са противозаконни, тъй като им липсва бистрота. Това накара централната банка да се ангажира да реформира процеса.

Ищците включват Института за банкова политика, Асоциацията на американските банкери, Търговската камара на Съединени американски щати, Лигата на банкерите в Охайо и Търговската камара на Охайо.