Групата за частен капитал CVC сключва партньорство за $3,5 милиарда с американския застраховател AIG

CVC се споразумя за партньорство с American International Group на стойност до $3,5 милиарда, защото стремежът на компании от частните пазари да влагат застрахователни активи набира скорост.

Двете групи оповестиха в понеделник, че AIG ще внесе до $2 милиарда във фондове и настрана ръководени сметки или поръчкови транспортни средства, ръководени от Листната на Амстердам CVC.

Американската застрахователна компания също ще даде до 1,5 милиарда $ вложения за стартирането на нов CVC фонд, ориентиран към богати хора, споделиха групите.

Съобщението бележи най-новото обвързване сред частни пазари и застрахователни компании, защото записаните различни мениджъри на активи се стремят да съберат активи, които да насочат към вложения в частен капитал, частни заеми, инфраструктура и недвижими парцели.

Сделката ще значи, че CVC, който ръководи към 200 милиарда евро в активи, разпростира капитала на застрахователя в диверсифицирани частни и ликвидни кредитни вложения.

С AIG като начален вложител, основаната в Джърси CVC също ще пусне най-новия си по този начин наименуван вечнозелен фонд, ориентиран към богати хора, фокусиран върху закупуването и продажбата на застаряващи частни финансови активи втора ръка пазар.

Фондовете Evergreen нямат последна дата и нормално разрешават постоянни депозити и тегления, за разлика от обичайните фондове от затворен вид, които частните финансови компании ръководят за пенсионни проекти и други институции от десетилетия.

Големи частни финансови групи, в това число Blackstone, Apollo, KKR и CVC, стартираха десетки вечнозелени фондове през последните години, защото парите, налични за бранша от институции, се забавиха. Изброените групи също се стремят непрекъснато да усилват своите ръководени активи, с цел да обезпечат на обществените акционери надеждни доходи от такси.

Сделката CVC-AIG следва поредност от други партньорства сред частни финансови компании и застрахователи.

AIG, която се пробва да рискува още веднъж застрахователното си портфолио след по-слабо показване на съперниците си от 2018 година насам, също усили разпределението си за частни пазари посредством многогодишно партньорство с колоса за различни активи Blackstone.

Blackstone има дълготрайно съглашение за ръководство на активи с Corebridge, животозастраховател и снабдител на решения за пенсиониране, обособен от AIG през 2022 година, и настрана подписа голям брой презастрахователни съглашения с AIG. Съгласно тези покупко-продажби Blackstone се съгласи да покрие някои от по-рисковите застрахователни експозиции на AIG против награда.

Питър Зафино от AIG, който по-рано този месец разгласи проекти да се отдръпна като основен изпълнителен шеф, предходната година алармира на вложителите, че групата има намерение да трансферира повече от своите вложения в различни тактики. Застрахователят получи избавителна помощ от 185 милиарда $ за американските данъкоплатци, откакто рисковите му залози на пазара на суапове за кредитно несъблюдение означаваха, че съвсем се срина през 2008 година

CVC се концентрира върху развиването на връзките си със застрахователите, защото американски компании като Apollo се насочват към бранша. Докато Apollo има осигурител, от който може да разпредели капитал, CVC се концентрира върху обслужването на застрахователни компании като клиенти.